Dois ex -executivos da Crender Cred LLC, de Cripto, foram condenados a 88 meses de prisão federal por seus papéis em uma conspiração de fraude eletrônica.
Resumo
- O ex-CEO e o CFO de Credão recebem 88 meses por fraudar mais de 6.000 clientes de US $ 140 milhões
- Os executivos enganaram os clientes após o CRASH COVID-19 exposto a estratégia de risco de Cred
- A falência de Credor deixou mais de US $ 1 bilhão em perdas pelas avaliações de criptografia de hoje
A conspiração deixou mais de 6.000 clientes com mais de US $ 140 milhões em perdas.
O juiz distrital sênior William Alsup condenou o co-fundador e ex-CEO Daniel Schatt a 52 meses atrás das grades. O ex-CFO Joseph Podulka recebeu um mandato de 36 meses.
Os executivos de crédito se declararam culpados em maio
Ambos os réus se declararam culpados em maio de levar as acusações de conspiração de fraude decorrente de suas práticas comerciais enganosas na plataforma de empréstimos de criptomoeda de São Francisco.
As sentenças limitam uma longa batalha legal que começou com o registro de falência de Cred Creed em novembro de 2020.
Usando as avaliações atuais de criptomoeda de agosto, o governo estima que as perdas de clientes excedam US $ 1 bilhão. Isso faz com que este seja uma das falhas mais caras de empréstimos de criptografia até o momento.
O credor operado como um provedor de serviços financeiros de criptomoeda e ofereceu empréstimos em dólares contra garantias de criptografia e depósitos de clientes aceitados em troca de pagamentos de rendimento prometidos.
O modelo de negócios da empresa se baseava fortemente em parcerias com entidades estrangeiras que os promotores dizem que os clientes desconheciam.
A conspiração da fraude se enraizou em março de 2020, quando a turbulência do mercado da CoVID-19 provocou um acidente de preço do Bitcoin.
Este evento expôs falhas fatais na estratégia de gerenciamento de riscos da Cred e preparou o cenário para a conduta enganosa subsequente dos executivos.
Covid Crash Exposuu o modelo de negócios de Creed Credy
O colapso do mercado de criptografia de março de 2020 afetou gravemente as operações da Cred Cred. Dias após o colapso dos preços do Bitcoin (BTC), a empresa aprendeu com seu parceiro de hedge que estava financeiramente subaquático e precisava liquidar todas as posições comerciais imediatamente.
A relação de hedge, que pretendia proteger o crédito da volatilidade do preço da criptomoeda, terminou abruptamente. Isso deixou a empresa sem proteção contra oscilações futuras do mercado e os clientes expostos a riscos sobre os quais não foram informados.
Compondo esses problemas, Creditou que uma empresa chinesa em que se baseava em gerar rendimentos de clientes não podia pagar dezenas de milhões de dólares. Em vez de divulgar esses crescentes problemas financeiros, Schatt e Podulka enganaram ativamente os clientes sobre a saúde da empresa.
Durante uma sessão pública de “perguntar a qualquer coisa da gerência” em 18 de março de 2020, Schatt garantiu aos clientes que o crédito estava “operando normalmente”, apesar de estar ciente do grave sofrimento financeiro.
Ambos os executivos também servirão três anos de liberação supervisionada e pagarão uma multa de US $ 25.000.
Fontecrypto.news
