As finanças estão passando por uma profunda transformação. Embora antes existisse um profundo abismo que separava os mundos das criptomoedas e das chamadas “finanças tradicionais”, existe agora uma ponte expansiva que atravessa a lacuna entre eles. Embora os activos digitais tenham surgido há cerca de 16 anos como um nicho de movimento anti-establishment, tornaram-se agora uma engrenagem vital no sistema financeiro global.
Surpreendentemente, a convergência da criptografia e do TradFi não foi um processo gradual. Surgiu rapidamente nos últimos anos, impulsionado principalmente pela evolução de plataformas pioneiras de negociação de criptomoedas como PrimeXBT, Phemex e Robinhood, entre outras. Eles responderam ao desejo de seus usuários por uma plataforma de negociação financeira mais integrada, quebrando barreiras de décadas para facilitar o fluxo contínuo de capital entre diversas classes de ativos.
As exchanges de criptomoedas assumiram a liderança na ponte entre ativos digitais e mercados tradicionais, principalmente por razões de conveniência. Ao permitir que os usuários acessem itens como ações e ações, câmbio e commodities, eles oferecem inúmeras vantagens, incluindo experiências de negociação mais integradas e nativas digitais 24 horas por dia, confirmações instantâneas de transações e custos mais baixos.
Ao fazê-lo, evoluíram para se tornarem centros comerciais “tudo-em-um” que podem atender a todo o tipo de oportunidades de investimento. Vamos dar uma olhada em como eles estão fazendo isso.
Criptografia como garantia para os mercados globais
Um dos primeiros pioneiros é PrimeXBT. Tradicionalmente, os investidores sempre tiveram de utilizar capital dentro do sistema bancário tradicional para aceder a classes de activos como acções, divisas, índices globais e assim por diante. Mas isso limita os investidores a negociar apenas durante o horário de mercado e significa que têm de lidar com infra-estruturas financeiras arcaicas que resultam em transacções lentas e dispendiosas. PrimeXBT permite que os usuários financiem suas contas com criptomoedas e usem saldos de contas baseados em criptografia para obter exposição aos mercados tradicionais. Depois de depositar os ativos digitais suportados, os usuários podem convertê-los dentro da plataforma na moeda da conta escolhida, como USDT, USDC, BTC, ETH ou USD, dependendo da interface de negociação, e depois acessar uma variedade de produtos CFD, incluindo pares de FX, índices como S&P 500 e Nasdaq, e commodities como petróleo e ouro.
Essa estrutura dá aos traders acesso a múltiplas classes de ativos e permanece dentro de um ecossistema cripto-nativo, sem exigir uma rampa de acesso fiduciária externa por meio de uma corretora tradicional. A funcionalidade de troca integrada da plataforma permite conversões de criptografia para criptografia e de criptografia para moeda fiduciária, em um esforço para oferecer suporte à flexibilidade no gerenciamento de saldos de contas em diferentes mercados.
Construindo uma ponte de ativos globais
Outra bolsa que ajuda a acelerar esta tendência é a Phemex, que recentemente lançado um novo centro de negociação de futuros TradFi 24 horas por dia, 7 dias por semana, que utiliza stablecoins USDT como capital.
O objetivo é fornecer aos investidores em criptografia acesso contínuo aos ativos tradicionais de Wall Street por meio de futuros perpétuos liquidados em USDT. Os usuários podem negociar ativos como metais preciosos como ouro e prata, principais índices de ações globais e ações como a Tesla por meio de uma infraestrutura cripto-nativa, sem nunca ficarem excluídos dos mercados. Compare isto com as finanças tradicionais, onde os mercados de ações estão abertos apenas durante um número limitado de horas durante o dia, e apenas de segunda a sexta-feira, e é fácil ver as vantagens que isto proporciona.
Ao tokenizar ativos TradFi por meio de futuros perpétuos, a Phemex conseguiu trazer todos os benefícios da criptografia, incluindo liquidações instantâneas, margens baseadas em criptografia e tempo de atividade 24 horas por dia, 7 dias por semana, para mercados financeiros históricos.
Tokenização de Wall Street
A convergência de criptografia e TradFi não é uma via de mão única. Robinhood começou como uma plataforma de negociação de ações focada no varejo, apenas para evoluir e adotar ativos criptográficos há vários anos. Durante muito tempo, os usuários puderam negociar ações criptográficas e tradicionais na mesma plataforma, mas as duas classes de ativos permaneceram distintas. No entanto, isso mudou no ano passado, quando Robinhood anunciou que estava tokenização mais de 2.000 ações e ETFs dos EUA para clientes europeus.
Tudo faz parte da ambição da Robinhood de capitalizar os benefícios do blockchain. As ações tokenizadas suportam propriedade fracionada e transferências contínuas a qualquer hora do dia, tornando-as mais eficientes do que as ações tradicionais compradas por meio de corretores.
Robinhood também está desenvolvendo seu próprio blockchain para essa finalidade. A Robinhood Chain é na verdade uma rede Layer-2 que fica acima do Ethereum e permitirá negociação ao vivo e autocustódia, juntamente com serviços DeFi integrados. Em última análise, os investidores poderão alavancar as suas ações tokenizadas em plataformas descentralizadas de empréstimos e de produção agrícola, num movimento que avança dramaticamente o argumento de que a tokenização é o futuro inevitável de todas as classes de ativos financeiros.
Por que isso está acontecendo?
Muito simplesmente, convergência é o que os traders desejam. A grande maioria dos investidores não se importa realmente com os limites que separam a criptografia e a moeda fiduciária tradicional. Não é difícil imaginar alguém que seja principalmente cripto-nativo, usando ativos digitais como stablecoins USDT como sua principal fonte de capital. No entanto, esse trader pode ser guiado pela dinâmica tradicional do macromercado, baseando as suas decisões de negociação em indicadores económicos globais, tais como políticas do banco central e aumentos das taxas de juro. Esses traders também estão a procurar estratégias mais sofisticadas para se protegerem contra riscos e diversificarem, o que significa alocar uma parte da sua carteira a ativos digitais voláteis e outra parte a classes de ativos mais estáveis, como o ouro.
É uma tendência encorajadora porque mostra que não haverá um grande vencedor na batalha entre moeda fiduciária e criptografia. Os ativos digitais não vão substituir o dinheiro tradicional, estão simplesmente a tornar-se apenas mais uma parte do ecossistema financeiro global e, por isso, faz muito sentido que as pessoas possam passar facilmente de um para outro.
Um futuro financeiro integrado
Esta convergência anuncia o início de uma nova e excitante era financeira, na qual qualquer tipo de activo pode ser detido por qualquer pessoa no mundo, com nada mais do que uma carteira digital e uma ligação à Internet. A fragmentação, a fricção e os horários rígidos do antigo sistema financeiro estão a dar lugar a uma infraestrutura digital unificada que está sempre ativa.
No futuro, não teremos exchanges e corretoras de criptomoedas separadas. Estes também cederão, sendo substituídos pelo conceito de uma plataforma integrada de serviços financeiros que oferece acesso contínuo a ativos descentralizados, títulos tokenizados e fiduciários tradicionais.
Fontecoingape
