A Strategy Inc., a primeira e maior empresa de tesouraria de Bitcoin do mundo, precificou com sucesso sua oferta pública inicial de Ações Preferenciais de Fluxo Perpétuo Série A (Ações STRE), levantando aproximadamente US$ 715 milhões (€ 620 milhões).
A empresa planeja usar os recursos principalmente para adquirir Bitcoins adicionais e reforçar seu capital de giro.
A oferenda, anunciado em 6 de novembro de 2025, é composto por 7,75 milhões de ações ao preço de 80 euros cada, com liquidação prevista para 13 de novembro, sujeita às condições habituais de fecho.
Estratégia STRE Stock promete grandes rendimentos aos investidores
A Strategy espera receber receitas líquidas de cerca de 608,8 milhões de euros (702,2 milhões de dólares) após despesas de subscrição e oferta, com base numa taxa de câmbio de 1,00 euros a 1,1534 dólares.
Este desenvolvimento segue Relatório da Coinapepe em 4 de novembro, revelando a intenção da Strategy de oferecer suas ações preferenciais perpétuas STRE, que é a primeira oferta de ações preferenciais denominadas em euros direcionada a investidores institucionais europeus e globais.
A CoinGape informou inicialmente que a empresa pretendia arrecadar cerca de US$ 405 milhões, mas Michael Saylor, presidente e CEO da Strategy, anunciou hoje que a oferta foi aumentada para US$ 715 milhões devido à forte demanda dos investidores.
A Strategy anuncia o preço de sua oferta Stream Perpetual Preferred Stock ($STRE) e aumenta o tamanho do negócio de € 350 milhões para € 620 milhões. $MSTR https://t.co/AyN67dQ1jy
-Michael Saylor (@saylor) 7 de novembro de 2025
Os gestores conjuntos da oferta incluem Barclays, Morgan Stanley International plc, Moelis & Company, SG Americas Securities, TD Securities (EUA), Canaccord Genuity e StoneX Financial.
Cada ação STRE acarreta um dividendo anual de 10%, pagável trimestralmente em dinheiro a partir de 31 de dezembro de 2025, desde que o conselho o declare.
De acordo com o detalhes do investidorse algum pagamento de dividendos for perdido, o valor não pago será composto trimestralmente, começando em 10% mais 100 pontos base (11%), e aumentará em 100 pontos base adicionais por trimestre até uma taxa máxima de 18% anualmente até que todos os dividendos devidos sejam pagos.
No caso de dividendos diferidos, a Strategy fará esforços razoáveis dentro de 60 dias para vender partes de suas ações ordinárias classe A STRK, STRD e MSTR para cobrir os pagamentos.
Rendimento acumulado em Bitcoin de 26,1% no ano coloca a estratégia à frente da NVIDIA nas classificações do Tesouro dos EUA
No dia 6 de novembro, a Estratégia também divulgado a adição de 397 Bitcoin (BTC) ao seu balanço, avaliado em aproximadamente US$ 45,6 milhões.
A compra elevou as participações totais da empresa para 641.205 BTC, adquiridas a um custo agregado de US$ 47,49 bilhões.
Em uma atualização compartilhada por Michael Saylor no X, a Strategy relatou ter alcançado um rendimento de Bitcoin de 26,1% no acumulado do ano em 2025, impulsionado pela gestão ativa da tesouraria e pela recuperação do mercado de criptografia no início deste ano.
Com a acumulação consistente, a Strategy entrou no os 10 maiores títulos corporativos dos EUAsuperando a NVIDIA.
A empresa agora possui uma reserva de US$ 64,2 bilhões, atrás apenas da Berkshire Hathaway, Amazon, Google, Microsoft, Apple, Ford, Meta e General Motors.
Notavelmente, a Strategy continua a ser a única empresa neste grupo que detém Bitcoin em vez de dinheiro tradicional ou equivalentes de dinheiro como seu principal ativo de reserva.
A queda do Bitcoin para US$ 100 mil testa os nervos dos investidores, mas a estratégia se dobra
Apesar da forte posição de tesouraria, os ganhos não realizados de Bitcoin da Strategy atualmente fica em US$ 11,7 bilhõesabaixo dos mais de US$ 15 bilhões de um mês atrás, em meio à recente correção do Bitcoin.
A repetida queda do preço do Bitcoin para US$ 100 mil fez com que os investidores fossem cautelosos com os títulos do Bitcoin, fazendo com que o acúmulo de BTC desacelerasse entre as instituições e até mesmo entre os investidores de varejo.
O preço do BTC agora está sendo negociado em torno de US$ 101.479, queda de mais de 7% na semana passada, e tentando romper acima de US$ 104 mil duas vezes nos últimos 4 dias.
Fontecoingape
